سقوط شاخص و افت هم‌زمان پرتفوی سهام عدالت؛ دارایی سهامداران امروز چقدر شد؟

بازار سرمایه ایران در معاملات امروز سه‌شنبه ۵ اسفند ۱۴۰۴، روزی کم‌رمق و همراه با فشار فروش را پشت سر گذاشت؛ شرایطی که به طور مستقیم بر ارزش سهام عدالت میلیون‌ها ایرانی اثر گذاشت. افت شاخص‌های اصلی بازار و کاهش قیمت اغلب نمادهای بزرگ و شاخص‌ساز، باعث شد ارزش روز پرتفوی سهام عدالت نیز بار دیگر در مسیر نزولی قرار گیرد و دارندگان این دارایی مردمی با افت ارزش دارایی خود مواجه شوند.

افت شاخص کل بورس و فضای کلی بازار سرمایه

در پایان معاملات امروز، شاخص کل بورس تهران با کاهش ۲۷ هزار و ۸۶۳ واحدی در سطح ۳ میلیون و ۶۵۲ هزار و ۳۲۷ واحد ایستاد. این افت قابل توجه نشان‌دهنده غلبه جو احتیاط و نگرانی در میان معامله‌گران بازار بود؛ فضایی که طی روزهای اخیر تحت تاثیر عوامل مختلف اقتصادی، سیاسی و انتظارات تورمی شکل گرفته است. همزمان با شاخص کل، شاخص هم‌وزن نیز که تصویری واقعی‌تر از وضعیت کلی بازار ارائه می‌دهد، کاهش یافت و در ارتفاع ۹۴۴ هزار و ۴۷۳ واحدی قرار گرفت؛ موضوعی که بیانگر افت قیمت در طیف گسترده‌ای از نمادهای کوچک و متوسط بازار است.

ارزش معاملات خرد بازار بورس امروز به حدود ۱۴ هزار و ۴۵۴ میلیارد تومان رسید؛ رقمی که اگرچه نسبت به برخی روزهای کم‌رمق بازار بالاتر است، اما همچنان نشان می‌دهد جریان نقدینگی قدرتمندی برای تغییر روند بازار شکل نگرفته است. در نهایت، ارزش کل بازار بورس تهران در پایان معاملات امروز به حدود ۱۰ میلیون و ۸۹۸ هزار میلیارد تومان رسید که نسبت به روزهای اوج بازار فاصله معناداری دارد.

نقش نمادهای شاخص‌ساز در افت امروز بورس

بررسی ترکیب اثرگذاری نمادها بر شاخص کل نشان می‌دهد که نمادهای بزرگ و لیدر بازار نقش اصلی را در افت امروز ایفا کردند. نمادهایی مانند فارس، شبندر، پارسان، شپدیس، نوری، وپاسار و وبملت بیشترین تاثیر منفی را بر شاخص کل بورس داشتند؛ نمادهایی که بخش قابل توجهی از پرتفوی سهام عدالت را نیز تشکیل می‌دهند. در بازار فرابورس نیز نمادهایی همچون نیشکر، وسپهر، سامان، شگویا، فجهان، هرمز و انتخاب بیشترین اثر را بر شاخص این بازار گذاشتند و روندی مشابه بورس تهران را رقم زدند.

همین هم‌پوشانی میان نمادهای شاخص‌ساز بازار و ترکیب سهام عدالت باعث شد کاهش قیمت‌ها در بازار سرمایه، به صورت مستقیم در ارزش روز سهام عدالت منعکس شود و اغلب نمادهای موجود در پرتفوی عدالت با افت قیمت پایانی مواجه شوند.

ارزش سهام عدالت ۴۹۰ هزار تومانی امروز ۵ اسفند ۱۴۰۴

بر اساس محاسبات انجام‌شده با احتساب و اعمال تمام افزایش سرمایه‌های شرکت‌های بورسی موجود در سبد سهام عدالت، ارزش روز سهام عدالت ۴۹۰ هزار تومانی در پایان معاملات امروز به ۷ میلیون و ۶۵۷ هزار و ۵۲۹ تومان رسید. این رقم نسبت به روزهای صعودی بازار کاهش محسوسی را نشان می‌دهد و بیانگر تاثیر مستقیم افت نمادهای بزرگ کالایی، پتروشیمی، پالایشی و بانکی بر ارزش این پرتفوی است.

در ترکیب سهام عدالت ۴۹۰ هزار تومانی، نمادهایی مانند فولاد، فملی، فارس، شپنا، شتران و شبندر سهم بالایی از ارزش کل را به خود اختصاص داده‌اند؛ نمادهایی که امروز عمدتاً در محدوده منفی معامله شدند. کاهش قیمت در این نمادهای سنگین‌وزن باعث شد حتی رشد محدود برخی سهم‌های کوچک‌تر نتواند افت کلی ارزش سبد سهام عدالت را جبران کند.

بررسی جزئیات پرتفوی سهام عدالت ۴۹۰ هزار تومانی

پرتفوی سهام عدالت ۴۹۰ هزار تومانی شامل ترکیبی متنوع از سهام شرکت‌های بزرگ صنعتی، معدنی، فلزی، پتروشیمی، پالایشی، بانکی و حمل‌ونقلی است. قیمت پایانی نمادهایی مانند فارس در محدوده ۱۰۲۵ تومان، فولاد ۳۲۶ تومان، فملی ۱۳۳۱ تومان، شپنا ۶۰۸ تومان و شبندر ۶۹۳ تومان قرار گرفت؛ در حالی که اغلب این نمادها نسبت به روز معاملاتی قبل کاهش قیمت را تجربه کردند.

همچنین نمادهای بانکی نظیر وبملت، وبصادر و وتجارت که سهم قابل توجهی در سبد عدالت دارند، امروز تحت تاثیر فضای منفی گروه بانک‌ها با افت قیمت همراه شدند. این موضوع نقش مهمی در کاهش ارزش نهایی سهام عدالت ۴۹۰ هزار تومانی ایفا کرد و نشان داد که همچنان عملکرد گروه‌های بزرگ بازار تعیین‌کننده مسیر ارزش این دارایی مردمی است.

ارزش سهام عدالت ۵۳۲ هزار تومانی امروز چقدر شد؟

در پایان معاملات امروز بازار سرمایه، ارزش سهام عدالت ۵۳۲ هزار تومانی نیز کاهش یافت و به ۸ میلیون و ۵۴۷ هزار و ۹۲۷ تومان رسید. این سبد که از نظر ترکیب سهام شباهت زیادی به سبد ۴۹۰ هزار تومانی دارد اما تعداد سهام برخی نمادها در آن متفاوت است، به همان نسبت تحت تاثیر افت عمومی بازار قرار گرفت.

دارندگان سهام عدالت ۵۳۲ هزار تومانی نیز امروز شاهد کاهش ارزش دارایی خود بودند؛ به‌ویژه به دلیل افت قیمت نمادهای بزرگ و اثرگذار مانند فولاد، فملی، فارس، شپنا، شتران و شبندر که وزن بالایی در این سبد دارند. کاهش قیمت در این نمادها باعث شد ارزش سبد ۵۳۲ هزار تومانی نیز از سقف‌های قبلی فاصله بگیرد.

ترکیب سهام عدالت ۵۳۲ هزار تومانی و اثر نوسانات بازار

در پرتفوی سهام عدالت ۵۳۲ هزار تومانی، تعداد سهام برخی شرکت‌ها نسبت به سبد ۴۹۰ هزار تومانی بیشتر است و همین موضوع باعث می‌شود نوسانات قیمتی این نمادها اثر پررنگ‌تری بر ارزش نهایی سبد داشته باشد. امروز قیمت پایانی نمادهایی مانند فارس، فولاد، فملی، شپنا و شتران در محدوده‌های مشابه سبد دیگر قرار داشت، اما به دلیل تعداد بالاتر سهام، افت قیمت این نمادها تاثیر بیشتری بر ارزش کل سبد ۵۳۲ هزار تومانی گذاشت.

همچنین نمادهایی مانند شگویا، رمپنا، کچاد، مارون و جم که از سهم‌های تاثیرگذار این پرتفوی محسوب می‌شوند، امروز عمدتاً در مدار نزولی حرکت کردند و نتوانستند نقش حمایتی موثری برای سبد سهام عدالت ایفا کنند.

چرا ارزش سهام عدالت همچنان نوسانی است؟

نوسان ارزش سهام عدالت بیش از هر چیز تابعی از وضعیت کلی بازار سرمایه و رفتار نمادهای بزرگ و شاخص‌ساز است. از آنجا که ترکیب سهام عدالت عمدتاً شامل شرکت‌های بزرگ دولتی و شبه‌دولتی است، هرگونه تغییر در قیمت جهانی کالاها، نرخ ارز، سیاست‌های اقتصادی و بودجه‌ای دولت و همچنین فضای روانی بازار، به سرعت در ارزش این دارایی منعکس می‌شود.

در شرایطی که شاخص کل بورس در مسیر اصلاح قرار دارد و نقدینگی تازه‌ای وارد بازار نمی‌شود، طبیعی است که ارزش سهام عدالت نیز با نوسان و افت همراه باشد. این موضوع به‌ویژه برای سهامدارانی که نگاه کوتاه‌مدت به ارزش روز سهام عدالت دارند، اهمیت بیشتری پیدا می‌کند.

جمع‌بندی

معاملات امروز بازار سرمایه نشان داد که افت شاخص کل و فشار فروش در نمادهای بزرگ، همچنان مهم‌ترین عامل کاهش ارزش سهام عدالت است. در پایان معاملات ۵ اسفند ۱۴۰۴، ارزش سهام عدالت ۴۹۰ هزار تومانی به ۷ میلیون و ۶۵۷ هزار و ۵۲۹ تومان و ارزش سهام عدالت ۵۳۲ هزار تومانی به ۸ میلیون و ۵۴۷ هزار و ۹۲۷ تومان رسید؛ ارقامی که بیانگر تداوم نوسان و حساسیت این دارایی به شرایط بازار بورس است. تا زمانی که روند کلی بازار تغییر محسوسی نداشته باشد، انتظار می‌رود ارزش سهام عدالت نیز همچنان در معرض نوسانات ناشی از رفتار نمادهای شاخص‌ساز باقی بماند.