قیمت طلا و سکه امروز پنجشنبه ۱۶ مهر ۱۴۰۵؛ سکه امامی ۲۶۹ میلیون شد / بازار برای شنبه آماده جهش است؟

بازار طلا امروز از همان ساعات ابتدایی پرنوسان بود. نرخ‌های صبحگاهی حتی سکه امامی ۲۶۷ میلیون تومانی و طلای ۱۸ عیار حدود ۲۶ میلیون و ۲۹۰ هزار تومانی را ثبت کردند، اما با افزایش دوباره دلار، بخشی از افت ابتدایی جبران شد و قیمت‌ها در ادامه معاملات بالا آمدند.

در تازه‌ترین نرخ‌های مورد بررسی، سکه امامی در محدوده ۲۶۹ میلیون تومان، سکه بهار آزادی حدود ۲۵۹ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان، نیم‌سکه ۱۴۲ میلیون و ۶۰۰ هزار تومان و ربع‌سکه ۷۷ میلیون تومان قرار گرفته است.

اختلاف میان نرخ‌های صبح و میانه روز نشان می‌دهد بازار امروز بیش از آنکه یک روند پایدار داشته باشد، در حال واکنش لحظه‌ای به دلار و اونس جهانی بوده است. شبکه اطلاع‌رسانی طلا و ارز نیز در حوالی میانه معاملات، سکه امامی تک‌فروشی را حدود ۲۶۹ میلیون تومان و سکه نقدی را نزدیک ۲۶۸ میلیون تومان ثبت کرده بود.

چرا سکه امامی از کف صبح برگشت؟

مهم‌ترین عامل داخلی، بازگشت دلار از محدوده ۲۶۳ هزار تومان به حدود ۲۶۵ هزار تومان است.

بازار طلا در ایران مستقیماً از دو متغیر اصلی تاثیر می‌گیرد: قیمت اونس جهانی و نرخ دلار. وقتی یکی از این دو عامل کاهش پیدا می‌کند اما دیگری افزایش می‌یابد، معمولاً بازار داخلی وارد شرایطی شبیه معاملات امروز می‌شود؛ یعنی برخی قطعات رشد می‌کنند و برخی دیگر یا ثابت می‌مانند یا افزایش محدودی دارند.

سکه امامی که در ساعات نخست بازار حتی حدود ۲۶۷ میلیون تومان قیمت داشت، با تقویت دلار دوباره به سمت ۲۶۹ میلیون تومان حرکت کرد. همین رفتار نشان می‌دهد مرز ۲۶۵ هزار تومان دلار در حال حاضر یکی از سطوح مهم برای بازار طلاست.

اونس جهانی در مرز حساس ۴۱۰۰ دلار

بازار جهانی طلا نیز شرایط ساده‌ای ندارد.

رویترز گزارش داده قیمت نقدی طلا امروز بعد از لمس پایین‌ترین سطح خود از پنجم اوت، حدود ۰.۳ درصد افزایش یافته و به ۴۱۲۲.۹۹ دلار رسیده است. قرارداد آتی دسامبر آمریکا نیز نزدیک ۴۱۴۸ دلار معامله شده است.

روز چهارشنبه اونس تحت فشار دلار قوی و افزایش بازده اوراق خزانه آمریکا تا محدوده ۴۱۱۳ دلار پایین آمده و کف دوماهه را ثبت کرده بود.

بنابراین اونس اکنون درست بالای یک منطقه حساس قرار دارد. تحلیلگران مورد استناد رویترز محدوده ۴۱۰۰ دلار را سطح مهمی می‌دانند؛ شکست پایدار آن می‌تواند مسیر کاهش قیمت را تا حوالی ۴۰۰۰ دلار باز کند، در حالی که حفظ آن می‌تواند زمینه بازگشت طلا به محدوده ۴۲۰۰ دلار را فراهم کند.

این نقطه برای بازار ایران نیز اهمیت زیادی دارد.

دلار بالا رفت، اما چرا سکه جهش نکرد؟

دلیل اصلی این است که رشد دلار امروز با صعود قوی اونس جهانی همراه نشده است.

اگر دلار از ۲۶۳ هزار تومان به ۲۶۵ هزار تومان برسد اما اونس همزمان چند ده دلار کاهش پیدا کند، بخشی از اثر افزایشی دلار خنثی می‌شود.

بازار امروز دقیقاً با همین وضعیت روبه‌رو بود.

از سوی دیگر، سکه امامی در روزهای قبل تا محدوده ۲۷۰ تا ۲۷۲ میلیون تومان نیز پیش رفته بود و سپس وارد اصلاح شد. بنابراین معامله‌گران اکنون برای خرید در قیمت‌های بالا محتاط‌تر هستند و بازگشت به سقف‌های قبلی نیازمند سیگنال قوی‌تری است.

داده‌های TGJU نیز نشان می‌دهد سکه امامی هنوز تنها فاصله کمی با سقف سالانه خود دارد و قیمت امروز در نزدیکی بالاترین سطوح یک سال اخیر قرار گرفته است.

نیم‌سکه و ربع‌سکه چرا بهتر عمل کردند؟

نیم‌سکه و ربع‌سکه امروز نسبت به بعضی قطعات حرکت مثبت‌تری داشتند.

نیم‌سکه تا ۱۴۲ میلیون و ۶۰۰ هزار تومان و ربع‌سکه تا ۷۷ میلیون تومان بالا آمده‌اند. در مقابل، سکه گرمی در محدوده ۳۷ میلیون تومان تقریباً بدون تغییر باقی مانده است.

علت تفاوت رفتار قطعات را باید علاوه بر ارزش طلای آنها، در حباب و ترکیب تقاضای هر قطعه جست‌وجو کرد.

در بازارهایی که تقاضای سرمایه‌ای خرد افزایش پیدا می‌کند، نیم‌سکه و ربع‌سکه گاهی سریع‌تر از طلای خام واکنش نشان می‌دهند. اما همین ویژگی می‌تواند در زمان اصلاح نیز باعث شود افت آنها شدیدتر از ارزش ذاتی طلای موجود در سکه باشد.

بنابراین افزایش قیمت نیم‌سکه و ربع‌سکه لزوماً به معنای قوی‌تر بودن بنیاد بازار نیست و بخشی از آن می‌تواند ناشی از تغییر حباب باشد.

طلای ۱۸ عیار روی مرز ۲۶.۴ میلیون تومان

قیمت طلای ۱۸ عیار امروز در محدوده ۲۶ میلیون و ۳۹۰ تا ۲۶ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان نوسان داشته است.

تسنیم نیز براساس نرخ‌های رسمی اتحادیه طلا و جواهر، قیمت طلای ۱۸ عیار را حدود ۲۶ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان و سکه طرح جدید را ۲۶۸ میلیون و ۹۰۰ هزار تومان اعلام کرده است.

این محدوده برای طلای ۱۸ عیار اهمیت زیادی دارد.

تا زمانی که قیمت بالای محدوده ۲۶ میلیون تومان باقی بماند، ساختار کوتاه‌مدت بازار داخلی هنوز به طور کامل نزولی نشده است. اما عبور از ۲۶ میلیون و ۵۰۰ هزار تا ۲۶ میلیون و ۷۰۰ هزار تومان می‌تواند بار دیگر خریداران بیشتری را وارد بازار کند.

در سمت مقابل، افت پایدار زیر ۲۶ میلیون تومان احتمال اصلاح عمیق‌تر را افزایش خواهد داد.

فدرال رزرو همچنان تهدیدی برای طلای جهانی است

یکی از مهم‌ترین ریسک‌های بازار جهانی، مسیر نرخ بهره آمریکاست.

صورتجلسه نشست سپتامبر فدرال رزرو نشان داده سیاست‌گذاران درباره ادامه افزایش نرخ بهره اختلاف نظر دارند، اما بازار همچنان احتمال بالایی برای افزایش نرخ تا پایان سال در نظر می‌گیرد. رویترز گزارش داده معامله‌گران احتمال افزایش نرخ در دسامبر را حدود ۸۵ درصد قیمت‌گذاری کرده‌اند.

کریستوفر والر، عضو هیات‌مدیره فدرال رزرو نیز امروز گفته احتمالاً افزایش‌های بیشتری برای بازگرداندن تورم به هدف ۲ درصد لازم خواهد بود، هرچند درباره زمان این افزایش‌ها انعطاف وجود دارد.

نرخ بهره بالاتر معمولاً برای طلا عامل منفی است؛ زیرا نگهداری دارایی بدون سودی مانند طلا در مقایسه با اوراق با بازده بالا جذابیت کمتری پیدا می‌کند.

پیش‌بینی قیمت طلا و سکه شنبه ۱۸ مهر ۱۴۰۵

برای آغاز هفته آینده، سه سطح بیش از همه اهمیت دارند: دلار ۲۶۵ هزار تومان، اونس ۴۱۰۰ دلار و سکه امامی ۲۷۰ میلیون تومان.

در سناریوی صعودی، اگر دلار در معاملات پایان هفته بالای ۲۶۵ هزار تومان باقی بماند و دوباره به محدوده ۲۶۸ تا ۲۷۰ هزار تومان نزدیک شود، در حالی که اونس نیز حمایت ۴۱۰۰ دلار را حفظ کند، سکه امامی می‌تواند ابتدا ۲۷۰ میلیون تومان را آزمایش کند.

عبور از این سطح، محدوده ۲۷۲ تا ۲۷۵ میلیون تومان را دوباره در دسترس قرار می‌دهد. در همین سناریو طلای ۱۸ عیار نیز می‌تواند به سمت ۲۶ میلیون و ۵۰۰ تا ۲۶ میلیون و ۸۰۰ هزار تومان حرکت کند.

در سناریوی نزولی، کاهش دلار به زیر ۲۶۳ هزار تومان همراه با شکست ۴۱۰۰ دلار در اونس می‌تواند سکه امامی را دوباره به محدوده ۲۶۵ تا ۲۶۷ میلیون تومان برگرداند و طلای ۱۸ عیار را زیر ۲۶ میلیون تومان قرار دهد.

سناریوی سوم، ادامه نوسان در محدوده فعلی است؛ یعنی دلار میان ۲۶۳ تا ۲۶۶ هزار تومان و اونس میان ۴۱۰۰ تا ۴۱۵۰ دلار باقی بمانند. در این صورت، بازار طلا نیز احتمالاً بدون روند قوی و با رفت‌وبرگشت‌های محدود ادامه خواهد داد.

بازار طلا روی الاکلنگ دلار و اونس

قیمت طلا و سکه امروز پنجشنبه ۱۶ مهر ۱۴۰۵ بیش از هر چیز تحت تأثیر تضاد دو بازار قرار گرفته است؛ دلار داخلی افزایشی شده، اما اونس جهانی هنوز از فشار نرخ بهره و بازده بالای اوراق آمریکا رها نشده است.

همین تضاد باعث شده سکه امامی در محدوده ۲۶۹ میلیون تومان بماند و طلای ۱۸ عیار نیز اطراف ۲۶.۴ میلیون تومان نوسان کند.

در نتیجه، بازار برای شروع هفته آینده هنوز سیگنال قطعی ندارد. تثبیت دلار بالای ۲۶۵ هزار تومان و حفظ اونس بالای ۴۱۰۰ دلار به سود خریداران خواهد بود؛ اما شکست همزمان این دو حمایت می‌تواند اصلاح قیمت‌ها را دوباره فعال کند.

در کوتاه‌مدت، سکه امامی ۲۷۰ میلیون تومانی همان مرزی است که عبور یا ناکامی در شکست آن می‌تواند جهت بعدی بازار را روشن‌تر کند.